（起原：北京商报）

城商行头部座席迎来新变化。

跟着2025年上半年A股上市银行中报收官，城商行阵营中，江苏银行以4.79万亿元的钞票总数、21.16%的增速高出始终占据“一哥”宝座的北京银行，改写城商行头部阵营形式。

回溯发展轨迹，手脚国内城商行的“老牌标杆”，北京银行曾凭借齐门地缘与先发上市两大上风，始终稳居城商行榜首，钞票边界从2007年的3542.23亿元沿途攀升至4.75万亿元；而在北京银行上市之年才挂牌开业的江苏银行则成为“略胜一筹”，一方面，凭借对公业务深度绑定区域经济，另一方面，以零卖业务为新增长引擎，杀青了“弯说念超车”。

“一哥”易主背后，是城商行行业分化的缩影，刻下17家A股上市城商行已变成明晰“三层梯队”，站在发展路口，怎么依托区域特色打造互异化竞争力、通过成本补充赈济可捏续发展，成为行业共同关怀的焦点。

新“一哥”登顶

17家A股上市城商行钞票疆土迎来新一轮更替。

本年上半年，江苏银行以4.79万亿元的钞票总数，高出北京银行4.75万亿元钞票总数，摘下城商行“一哥”桂冠。本年上半年，江苏银行钞票总数增速为21.16%，彰着高于北京银行的12.53%增速，杀青登顶。

在此之前，北京银行始终占据城商行钞票边界首位的宝座。1996年1月，北京银行成就，彼时，料理层提议的“处事齐门经济、处事中小企业、处事北京市民”定位，让北京银行接踵杀青引资、上市、跨区域等发展破损。

2007年9月，北京银行在A股上市，凭借齐门地缘上风，按捺拓展业务疆土，总钞票边界按捺攀升，从2007年末的3542.23亿元沿途增长至2012年末的1.12万亿元，迈入“万亿俱乐部”行列。尔后，北京银行保捏慎重增长态势，一直稳居城商行“一哥”宝座。

江苏银行的成就地间稍晚，于2007年1月24日挂牌开业，总部位于江苏南京。2016年8月2日，在上海证券交游所上市。自成就起，江苏银行便安身江苏，挖掘区域经济发展后劲，逐渐在区域金融商场崭露头角。

翻看近几年的数据不错发现，在钞票边界的竞争赛说念上，江苏银行与北京银行的差距按捺消弱。2020年末，江苏银行的钞票总数为2.34万亿元，北京银行则坐拥2.9万亿元，彼时北京银行在边界上最初彰着。

但随后几年，江苏银行的钞票边界增长弧线启动上扬。2021年末，江苏银行钞票总数达2.62万亿元，同比增长12.02%；同庚北京银行增长至3.06万亿元，同比增长率为5.48%。到了2022年末，江苏银行钞票总数攀升至2.98万亿元，同比增长率普及至13.80%；北京银行总钞票边界则是来到了3.39万亿元。2023年、2024年两年间，江苏银行钞票边界增速上风愈发沉稳，2024年末，江苏银行钞票总数达到3.95万亿元，同比增长16.12%；北京银行总钞票边界为4.22万亿元，同比增长12.61%。钞票边界增速捏续高于北京银行的江苏银行最终在本年上半年杀青了反超。

而在钞票边界除外，昔时几年，江苏银行已在交易收入、归母净利润等中枢缱绻上完成了对北京银行的高出。在2022年，江苏银行杀青交易收入705.70亿元，归母净利253.86亿元，向上北京银行。尔后的2023年与2024年，江苏银行交易收入与归母净利润捏续最初。本年上半年，江苏银行杀青交易收入448.64亿元，归母净利润202.38亿元，北京银行这两项数据离别为362.18亿元、150.53亿元。

中国（香港）金融生息品投资斟酌院院长王红英指出，手脚深耕区域经济的城商行，江苏银行连年来业务的快速发展，主要成绩于江苏省高质料、边界化经济发展的有劲赈济。近些年，以江苏省为中枢的长三角地区在智能制造、芯片产业、新动力汽车、生物制药等新经济边界发展提速，边界按捺扩大，民营经济尤为活跃，为银行带来了充足的入款资源和优质的信贷需求，股东江苏银行事迹保捏较快增长。

高增长密码怎么杀青

昔时几年，城商行阵营的竞争焦点多聚集在边界彭胀的“体量比拼”与事迹的“资格较量”上；而步入刻下阶段，行业竞争逻辑已发生升沉，转型见效成为中枢赛说念，发展质效则成为揣测竞争力的关节标尺。从共性来看，杀青高增幅的银行通常善于捕捉当地产业升级、基础才略成就、新兴产业耕作等带来的金融需求；与此同期，放置“大而全”的零卖业务布局念念路，转而聚焦特定客群或细分场景打造中枢竞争力。

江苏银行的发展轨迹亦是如斯，北京商报记者详确到，该行的对公业务深度绑定区域经济发展，赶走2025年6月末，该行对公贷款余额约1.63万亿元，较上年末增长23.30%。在制造业边界，江苏银行加大投放力度，贷款余额达3606亿元，较上年末增长18.90%，增速快于各项贷款2.92个百分点。传统业态除外，该即将资金重心投向装备制造、节能环保、信息时刻等高端制造赛说念，捕捉了高端制造业的发展红利，有用藏匿了传统制造业靠近的产能饱胀、盈利波动等风险敞口。在基础才略边界，江苏银行资金主要聚集处事于交通才略、动力安全、城建环保等省市级紧要花样，贷款余额6912亿元，增速高达31%。

在对公业务褂讪基本盘的同期，零卖业务成为江苏银行钞票边界彭胀的“引擎”。2025年上半年，该行零卖入款余额达9484亿元，较上年末增长15.25%；零卖AUM（料理客户钞票）边界破损1.59万亿元，半年新增超1600亿元。不外真切分析零卖业务结构不难发现，从贷款结构来看，个东说念主贷款中相对高收益的信用卡贷款业务增长乏力，2025年上半年信用卡贷款余额出现同比着落的情况，降幅为7.51%。这背后是行业发展阶段的变迁，也意味着江苏银行的信用卡业务异日需在普及存量客户价值、优化风险管控等方面捏续发力。

除了传统存贷业务，金融商场业务的拓展也成为江苏银行的助力。在投资交游边界，该行交游性金融钞票余额5667亿元，较上年末增长16%，其中基金投资4214亿元，增速高达25.14%；痛快投资47亿元，较上年末增长18.93%。不外，2025年上半年，债市波动加重，给银行的金融投资钞票带来了较大冲击，江苏银行债券投资827亿元，较上年末着落20.77%。

手脚城商行阵营内相同具备代表性的“头部玩家”，北京银行在对公边界，依托齐门区位上风，对接北京市区两级重心等花样，赶走2025年上半年末，北京银行公司贷款（含贴现）1.65万亿元，较年头增长11.29%，其中科技金融、绿色金融、普惠金融、制造业贷款等边界贷款均杀青增长，离别较上年末增长19.31%、21.84%、17.27%、14.26%。反不雅零卖业务，北京银行的边界与江苏银行接近，零卖资金量边界1.3万亿元，较年头增速达7.28%。金融商场业务中，债券投资利息收入同比增长10%，外币投资边界同比增长71.51%，杀青利息收入同比增长113.89%。

钞票边界同在3万亿元以上的两家上市城商行中，宁波银行以“零卖+小微”为标签，零卖公司客户43.6万户；零卖公司入款余额3120亿元，较年头增长11.91%；零卖公司贷款余额较年头增长4.26%。同期，成就一级部门科技金融部，由科技金融部联动投资银行部、授信料理部，为科技型企业提供全人命周期处事，捕捉科创经济红利。上海银行则是对接上海“五个新城”、南北转型、浦东引颈区和临港新片区等成就洽商，优化业务结构。赶走上半年末，公司贷款和垫款余额8740.60亿元，较上年末增长1.87%。

互异化与成本补充成关节

跟着银行业竞争从“边界彭胀”向“质料效益”转型，A股上市城商行阵营的分化态势日益彰着，17家上市机构已变成明晰的“三层梯队”竞争形式。

Wind数据泄露，江苏银行与北京银行、宁波银行和上海银行共同组成第一梯队，这4家城商行钞票总数均已向上3万亿元；第二梯队由南京银行、杭州银行、成齐银行和长沙银行组成，钞票边界均超万亿元，其中，南京银行和杭州银行均在2万亿元以上。第三梯队以区域深耕型银行径主，重庆银行、西安银行借区域政策东风成为“后发势力”，离别杀青钞票总数9833.65亿元、5390.99亿元，增速均超12%；而兰州银行、厦门银行等边界较小的银行，钞票总数增速则低于7%，阵营差距捏续拉大。

面对行业分化加重的趋势，城商行若想在竞争中安身，需放置“大而全”的发展念念路，打造互异化发展旅途。

产业经济资深斟酌东说念主士王剑辉指出，面怨家部银行的竞争压力，中小银行可通过同行互助弥补资源不及，举例与大型银行、券商、基金公司互助普及中间业务收入；与腹地政府、国企互助，参与区域产业基金、政府拓荒基金，共享区域经济增长红利，同期裁减信贷风险。此外，需通过多种形式补充成本，可刊行永续债、二级成本债，普及成本充足率，赈济边界彭胀，或通过引进政策投资者、配股、增发等形式补充中枢一级成本，增强风险造反智力。

玄虚而言，城商行要杀青可捏续高质料发展，必须跳出“大而全”的惯性念念维，转向“小而好意思”“专而精”的互异化竞争策略。这不仅意味着要愈加精确地对接区域经济发展需求，深度镶嵌方位产业链，提供定制化、场景化的金融处事，也条件银行在里面料理上捏续优化，十分是在金融科技利用、成本适度、东说念主才激发和风险处罚等方面下足功夫。

在王红英看来，头部城商行如江苏银行、北京银行、宁波银行等，大齐依托所在区域的经济脾气进行互异化发力，与业务全面铺开的大型国有银行和股份制银行变成区别。因此，城商行的发展应安身于区域经济实质，因地制宜制定政策。关于区域经济相对薄弱的银行，更应聚焦腹地产业布局脾气，围绕产业园区、供应链体系等重心边界深化处事，同期通过普及金融科技水平、强化成本管控、加速零卖业务线上化转型等形式，股东合座业务智力的普及。此外，东说念主才短板是制约城商行发展的关节问题，异日需通过提供更具竞争力的薪酬待遇，加强东说念主才队伍成就与培养，普及科技处罚智力。同期，还应进一步夯实成本基础，有用管控信贷风险，凸起本身特色，杀青可捏续、高质料发展。

北京商报记者 宋亦桐

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